FinTech (tecnología financiera) se refiere a la tecnología informática que facilita a las empresas la gestión de los aspectos financieros del negocio. La tecnología innovadora compite con las instituciones financieras tradicionales, incluidos los bancos, en la prestación de servicios financieros. Se ha convertido en una parte integral de la prestación de servicios financieros rentables a los consumidores de todo el mundo.
A nivel mundial, FinTech es un sector próspero con inversiones que ascienden a
$ 31 mil millones solo en 2017. El sector está derribando lentamente las viejas estructuras financieras y proporcionando soluciones innovadoras al aprovechar el uso de la tecnología.
Cuando se trata de invertir en un negocio de FinTech, uno de los mejores destinos es China.
La inversión de FinTech en China
ascendió a $ 2.8 mil millones el año pasado. La inversión promedio en este sector en los últimos dos años ascendió a $ 6,4 mil millones. El número de acuerdos de FinTech aumentó a aproximadamente 146 en 2017, lo que refleja el ecosistema activo de FinTech en China.
En este artículo, presentamos un análisis detallado del negocio de FinTech en China. Además, descubrirá la razón del crecimiento en este sector y cómo invertir en él.
Una descripción del sector de FinTech en China
El negocio de FinTech está en auge en China. La tecnología ha creado una plataforma para que las pequeñas empresas compitan en pie de igualdad con las empresas más grandes al proporcionar soluciones financieras a los consumidores.
Para comprender las oportunidades que presenta el sector para los inversores extranjeros, debe conocer el estado de la industria, el mercado en general, los actores clave y el entorno regulatorio para los negocios de FinTech en China.
FinTech se establece generalmente como una pequeña empresa en China. El sector es relativamente nuevo con la mayoría de las empresas que forman parte de nuevas empresas. Una mirada cercana al sector revelará que los modelos de negocios de FinTech están prosperando en el país. El sector está ofreciendo una gama de servicios innovadores con resultados exitosos.
La curva de crecimiento para la mayoría de los negocios de FinTech en China ha sido meteórica, particularmente en los préstamos entre pares. Los
sectores clave de
FinTech en China incluyen los siguientes.
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pagos móviles,
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finanzas del consumidor,
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préstamos en línea,
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fondos del mercado monetario en línea,
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corretaje en línea, y
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Gestión financiera personal.
De las 27 compañías de FinTech que se consideran unicornios o que tienen valoraciones que superan los 1.000 millones de dólares, nueve tienen su sede en China.
En los últimos cinco años ha habido un considerable crecimiento de la inversión en el sector. Después de un año relativamente modesto en 2014, el negocio de FinTech en China ha crecido rápidamente.
Entre 2014 y 2016, la inversión en negocios de FinTech en China aumentó de $ 500 millones a alrededor de $ 6,4 mil millones. Esto muestra claramente que existe un gran potencial para obtener un alto retorno de la inversión en este sector.
Un
informe de una firma del Reino Unido ha revelado que la inversión en el sector ha aumentado significativamente desde el punto de referencia de 2013 que asciende a 856 mil millones de RMB en la actualidad. El aumento se ha producido principalmente en el sector de préstamos entre pares, donde la inversión ascendió a 10.825 millones de RMB.
Ha habido mucho interés en el espacio FinTech chino por parte de los inversores de capital de riesgo global (VC). La inversión ha aumentado significativamente mostrando un aumento de dos dígitos.
Las razones del crecimiento explosivo en el negocio de FinTech en China
En 2016, China había
superado a EE. UU . En el mercado de inversión global de FinTech. Se pueden citar varias razones para el crecimiento fenomenal de las compañías de FinTech en China. El ecosistema tecnológico único del país ha acelerado el desarrollo del milagro de FinTech. El país tiene una población experta en tecnología, un entorno regulatorio relajado y la falta de barreras para ingresar al sector financiero.
El sistema bancario no sofisticado en China contrasta con la infraestructura bien desarrollada de las empresas de FinTech. La mayoría de las empresas financieras existentes son de propiedad estatal y se centran en satisfacer las necesidades de las empresas de propiedad estatal en China. Esta debilidad en los préstamos bancarios puede atribuirse a la falta de historial de crédito y garantías entre las PYME.
El rápido proceso de urbanización ha generado una gran demanda de servicios financieros. Sin embargo, el hecho es que el sector financiero está en gran parte subdesarrollado. Esto ha estimulado el crecimiento de la necesidad de servicios financieros en el país.
Las empresas de FinTech llenan el vacío que proporciona servicios tanto a empresas como a individuos en China. Los préstamos en línea y los pagos móviles abordan el gasto y las demandas de crédito y son los dos segmentos populares con gran potencial en la industria.
Otra razón para el sorprendente crecimiento en el sector de FinTech es el aumento de los ingresos de la clase media. Alrededor de 225 millones de hogares ganaron entre $ 11,500 y $ 43,000. Todo este grupo rivaliza con toda la población de los EE. UU., Que ronda los 323 millones. Hay más de 772 millones de usuarios de Internet en el país que es más que toda la población de Europa. La mayoría de ellos usan dispositivos móviles para acceder a la red.
Las regulaciones son otra razón más para el crecimiento del negocio de FinTech en China. Entre el período 2013 y 2015, las regulaciones en China fueron laxas que permitieron acelerar el crecimiento explosivo en el sector. China se encuentra en una fase de transición hacia una economía liderada por el consumo. El gobierno apoya mucho cualquier innovación que incremente los hábitos de consumo de los consumidores, que es donde FinTech desempeña un papel importante.
Los expertos afirman que el arbitraje regulatorio fue una de las razones clave que permitieron que las empresas de FinTech en China prosperaran. Para reducir el riesgo de fraude, el gobierno introdujo posteriormente nuevas regulaciones con respecto al sector.
La interacción social con la tecnología también es una razón para el aumento de la demanda de las empresas de FinTech en China. WeChat, que se introdujo en 2013, fue adoptado por una gran base de población. Hoy en día hay casi 889 millones de usuarios activos del chat en línea. El aspecto único de esta aplicación de chat era que permitía la "socialización de las finanzas" a través de paquetes rojos que representaban dinero digital. Muchos observadores piensan que el software de chat creó un fenómeno cultural que allanó el camino para la adopción de los servicios de FinTech en el país.
La popularidad de compañías en línea como Alibaba y otros sitios de comercio electrónico allanó el camino para las empresas de FinTech. Los consumidores acuden a mercados en línea como Tmall y Taobao, propiedad de Alibaba. El auge de Internet y los dispositivos móviles alentó a los consumidores chinos a utilizar servicios en línea que reemplazaron la infraestructura minorista tradicional. Las empresas de comercio electrónico fueron las precursoras del auge de las empresas de FinTech en China que se centran en los pagos en línea.
Alipay fue una de las primeras plataformas de FinTech que introdujo el grupo Alibaba. La plataforma de pago había servido en paralelo a las plataformas de pago de Paypal y eBay. La proliferación de compañías en línea y la plataforma de pago fue el factor clave para el crecimiento explosivo de las compañías de FinTech.
Futuro de la industria de la tecnología en China
Hoy en día, existe una gran brecha entre la oferta y la demanda de los servicios de FinTech en China. Sólo hay unas pocas empresas que ofrecen una plataforma de pago de terceros. Alipay tenía alrededor del 51 por ciento de participación, mientras que Tenpay tenía alrededor del 33 por ciento. Juntas, las dos compañías poseen el 84 por ciento de participación en el mercado.
La industria está en su etapa de infancia en este momento. Esto a pesar del hecho de que ha habido un crecimiento fenomenal en el sector. La revolución digital en los servicios financieros aún continúa. Esto presenta una gran oportunidad para que las empresas de FinTech en China obtengan un rendimiento de la inversión superior al promedio.
La interrupción digital en el sector tiene el potencial de reducir la relevancia de las instituciones financieras tradicionales. Las empresas de FinTech en China pueden ayudar a crear una estructura financiera que sea conveniente para los consumidores. Pueden ayudar a crear servicios financieros más rápidos, mejores y más baratos para los consumidores chinos. Esto los convertirá en una columna vertebral esencial tanto del sector industrial como del comercial.
Los inversores extranjeros pueden beneficiarse de muchas formas invirtiendo en el sector de FinTech en China. Las empresas tecnológicas, incluidas las pequeñas y medianas empresas, disfrutan de preferencias fiscales y muchos otros incentivos gubernamentales. El gobierno proporciona beneficios fiscales a las empresas de capital de riesgo (VC) para alentarlas a invertir en empresas de nueva creación.
Los incentivos fiscales para las compañías de tecnología calificadas incluyen una tasa de impuestos reducida del 15 por ciento, que es un 10 por ciento más baja que la tasa estándar. Además, las zonas económicas especiales permiten la exención del impuesto sobre la renta durante los dos primeros años y una reducción del 50 por ciento en los impuestos durante tres años adicionales.
La tasa impositiva para empresas calificadas de bajo beneficio es del 20 por ciento. El monto de la renta imponible puede reducirse aún más en caso de que el ingreso anual se encuentre por debajo de un cierto umbral. Una empresa de capital de riesgo que invierte en una pequeña o mediana empresa de FinTech durante dos años o más puede compensar más del 70 por ciento de los ingresos imponibles.
¿Cómo entrar en el sector de FinTech en China?
Los inversores extranjeros deben realizar inversiones inteligentes al tiempo que abrazan la colaboración y apertura de la economía china. Hay varias maneras en que los inversionistas extranjeros pueden asociarse con una compañía local para obtener una posición en el mercado. Estos incluyen la formación de una empresa conjunta (JV) extranjera o una empresa de asociación con inversión extranjera (FIPE).
Según la firma financiera internacional
Earnest and Young (E&Y) , los inversores extranjeros pueden aprovechar al máximo las oportunidades del auge del sector de FinTech de las siguientes dos formas.
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Abrir un nuevo mercado para los consumidores locales chinos que invierten en el extranjero.
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Proporcionar nuevas capacidades a las empresas chinas de FinTech en el área de automatización de sistemas bancarios y gestión de riesgos
Las firmas de capital de riesgo en China pueden ayudar a las empresas locales nuevas a prosperar y acelerar el proceso de expansión y crecimiento del sector de FinTech. Por ejemplo, pueden ingresar al mercado de alquiler de propiedades, lo que permite a los usuarios alquilar apartamentos mediante una aplicación. Además, pueden vender diferentes productos financieros a los consumidores locales.
Las empresas que generalmente no se consideran parte de la industria de FinTech también pueden beneficiarse del auge de FinTech en China. Las empresas que se especializan en inteligencia artificial (AI) y Big Data experimentarán una mayor demanda por parte de jugadores más grandes como AliPay y Tencent, lo que dará como resultado una alta rentabilidad.
Hay diferentes requisitos reglamentarios que deben cumplirse para ingresar al sector de FinTech. El Banco Popular de China había introducido nuevas regulaciones el 21 de marzo de 2018. Las nuevas regulaciones son más específicas y claras con respecto al acceso al mercado de pagos digitales en China.
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Las empresas extranjeras que deseen proporcionar un servicio de pago digital en el país deben establecer una empresa con inversión extranjera
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Desarrolle un plan de recuperación de desastres y operaciones seguras que cumplan con estándares específicos
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Localice los datos financieros y la información personal que recopila un Operador de servicios de pago (PSO). Los datos se deben procesar, almacenar y analizar solo en China
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Cumpla con todos los requisitos locales, nacionales y gubernamentales relacionados con la gestión del riesgo operacional, el gobierno corporativo y la administración de fondos.
Conclusión
Internet ha permitido que las pequeñas empresas tengan un gran impacto. Si se da cuenta de la importancia de Internet y la tecnología de comercio electrónico en la actualidad, será más fácil comprender la importancia de FinTech que está allanando el camino para el éxito futuro en China.
Tenga en cuenta que no debe realizar grandes inversiones al comienzo para generar grandes ingresos al instante. Esto puede ser un error costoso. Invertir en mercados emergentes como China conlleva ciertos riesgos. Debe evitar invertir una gran suma al comienzo y comenzar a invertir lentamente a medida que obtiene ganancias. De esta manera, podrá construir una relación comercial y evitará perder demasiado dinero en caso de que las cosas no vayan de acuerdo con el plan.
El hecho es que las leyes chinas pueden ser bastante complejas. Debe saber acerca de la ley antimonopolio y las regulaciones con respecto a los inversionistas extranjeros que se fusionan o compran una compañía nacional de FinTech.
Para aprovechar al máximo la oportunidad en China, debe unirse a una empresa local. Esto es necesario para garantizar que el proceso de creación de un negocio de FinTech en China sea rápido y ágil. Ayudará a evitar multas y otras sanciones por no cumplir con las normas y regulaciones locales.
